Рефераты

Дипломная работа: Анализ кредиторской задолжности и её влияние на финансовое состояние организации

Анализируя кредиторскую задолженность, необходимо учитывать, что она является одновременно источником покрытия дебиторской задолженности, так как состояние расчетно-платежной дисциплины в организации оказывает существенное влияние на ее платежеспособность и финансовую устойчивость.

Дебиторская и кредиторская задолженность являются естественными составляющими бухгалтерского баланса предприятия. Они возникают в результате несовпадения даты появления обязательств с датой платежей по ним.

На финансовое состояние предприятия оказывают влияние как размеры балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности, так и другие показатели, приведенные в таблице 2.3 (таблица 2.3).

Наличие дебиторской задолженности в балансе и отнесение ее к наиболее ликвидным активам не гарантируют получения денежных средств со стороны дебиторов организации.

Более того, дебиторская задолженность может быть списана в разряд задолженности, по которой истек срок исковой давности, или других долгов, не реальных для взыскания.

В том случае, если организация заранее оценила реальность и надежность погашения такой задолженности и зарезервировала суммы под ее списание, эти последствия могут не сказаться на ритмичности функционирования фирмы и ее платежеспособности.

Наоборот, непредвиденность ситуации возможного погашения дебиторской задолженности, потеря значительных денежных средств в обороте создадут серьезные проблемы с текущей платежеспособностью и нарушат производственный процесс.

Кроме того, это скажется на формировании финансовых результатов, уменьшении суммы чистой прибыли и рентабельности организации.

В свою очередь, кредиторская задолженность относится к краткосрочным обязательствам, а ее остатки по группам кредиторов характеризуют их преимущественное право на имущество организации.

Это означает, что в любое время кредиторы могут потребовать погашения долгов. При неудовлетворительной структуре актива баланса, проявляющейся в увеличении доли сомнительной дебиторской задолженности, возможна ситуация, когда организация будет неспособна отвечать по своим обязательствам, что может привести к банкротству.

С другой стороны, кредиторскую задолженность можно оценивать как источник краткосрочного привлечения денежных средств.

Стратегия организации в этом случае должна предусматривать возможность их скорейшего вовлечения в оборот с целью рационального вложения в наиболее ликвидные виды активов, приносящие наибольший доход.

Статьи кредиторской задолженности участвуют в расчете различных коэффициентов платежеспособности и финансовой устойчивости, которые приведены в таблице 2.4 (таблица 2.4).

В таблице 2.4 рассмотрим, какое влияние на данные коэффициенты оказывает состояние кредиторской задолженности.

Анализ коэффициентов платежеспособности и финансовой устойчивости организации осуществляется на начало и конец года, а так же приводится их сравнительная оценка, и рассматривается, какое влияние на данные показатели оказывает состав кредиторской задолженности.


Таблица 2.4- Коэффициенты платежеспособности и финансовой устойчивости

Наименование

показателя

Расчетная формула Экономическое содержание

Частный

коэффициент

покрытия

(Кпч)

(стр. 230 + стр. 240) : стр. 620

Характеризует величину покрытия дебиторской задолженностью текущей кредиторской задолженности. Кроме того, показывает платежные возможности организации при условии погашения всей суммы дебиторской задолженности (в том числе "невозвратной").

Снижение данного показателя за отчетный год свидетельствует о снижении уровня ликвидности этого вида актива и о росте убытков организации.

Общий

коэффициент

покрытия

текущих

обязательств

оборотными

активами (Кпо)

стр. 290 : стр. 690

Показывает, насколько текущие обязательства (в том числе кредиторская задолженность) покрываются оборотными активами организации.

При росте доли наиболее ликвидных активов, возмещении дебиторской задолженности реализации неликвидных запасов значение показателя возрастает, что свидетельствует об улучшении его платежеспособности и реальности погашения текущих долгосрочных и краткосрочных обязательств.

Коэффициент

задолженности другим

организациям

(Кз)

 (стр. 625 + стр. 626) : стр. 010 (ф. N 2)

Характеризует вероятность расчета организации с прямыми кредиторами контрагентами при условии получения выручки, сумма которой будет сохраняться на уровне среднемесячной.

Среднемесячная выручка определяется путем деления суммы выручки за год на 12 (мес.). Уменьшение значения знаменателя приведет к проблемам с платежеспособностью организации.

Коэффициент

задолженности фискальной системе

(Кф)

(стр. 621 + стр. 622 + стр. 623 + стр. 627 + стр. 628) : стр. 010 (ф. N 2)

Характеризует возможности покрытия суммой полученной среднемесячной выручки обязательств (задолженности) перед государственными внебюджетными фондами и бюджетом.

Рост этого показателя является отрицательной тенденцией, свидетельствующей об увеличении обязательств перед бюджетом, не обеспеченных достаточной суммой выручки.

Наименование

показателя

Расчетная формула Экономическое содержание

Коэффициент

внутреннего

долга (Кд)

(стр. 624 + стр. 630 + стр. 640 + стр. 650 + стр. 660) : стр. 010 (ф. N 2)

Характеризуют общую степень платежеспособности и распределение показателя по видам задолженности, отнесенным к среднемесячной выручке организации. Одновременно является показателем оборачиваемости по соответствующей группе обязательств организации.

Оптимальное значение коэффициент достигается при снижении показателя числителя и росте суммы знаменателя.

Предлагаемая группировка показателей дебиторской и кредиторской задолженности и их оценка позволят при составлении годовой отчетности представить и проанализировать в пояснительной записке состояние расчетно-платежной дисциплины в организации.


3 Анализ кредиторской задолженности организации ООО «КЦ» ПРОФИ»

3.1 Общая характеристика ООО «КЦ»ПРОФИ»

Рассматриваемая мной в курсовой работе организация «КЦ»ПРОФИ» представляет собой общество с ограниченной ответственностью. Общество является юридическим лицом и действует на основании Устава и Учредительного договора, имеет самостоятельный баланс и расчетный счет.

Учредители несут ответственность по обязательствам ООО «КЦ»ПРОФИ» в размере уставного капитала, созданного из средств учредителей.

Высшим органом управления ООО «КЦ»ПРОФИ» является совет Учредителей. К исключительной компетенции совета Учредителей относятся вопросы определения основных направлений социального и производственного (экономического) развития, утверждение планов и отчетов об их выполнении.

ООО «КЦ»ПРОФИ» имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде и арбитраже.

В случае несостоятельности (банкротства) ООО «КЦ»ПРОФИ» по вине учредителя или по вине других лиц, которые имеют право давать обязательные для ООО «КЦ»ПРОФИ» указания либо иным образом имеет возможность определять его действия, на указанного учредителя или других лиц в случае недостаточности имущества ООО «КЦ»ПРОФИ» может быть возложена субсидиарная ответственность по его обязательствам.

Российская Федерация, субъекты Российской Федерации и муниципальные образования не несут ответственности по обязательствам ООО «КЦ»ПРОФИ», равно как и общество не несет ответственности по обязательствам Российской Федерации, субъектов Российской Федерации и муниципальных образований.

Основной целью деятельности ООО «КЦ»ПРОФИ», так же как и целью любой коммерческой организации, является получение прибыли. Приоритетным направлением деятельности организации ООО «КЦ»ПРОФИ» является деятельность в области бухгалтерского учёта.

Бухгалтерский учет в организации осуществляется в соответствии с Федеральным законом о бухгалтерском учете от 21 ноября 1996 года №129-ФЗ, и ведется на основании принятого положения. Бухгалтерский учет осуществляется в соответствии с разработанным планом счетов и учетной политикой организации. Ведение бухгалтерского учета автоматизировано.

Бухгалтерский учет в организации ООО «КЦ»ПРОФИ» ведется на основании законодательных актов РФ. Амортизация основных средств и нематериальных активов ведется на предприятии линейным способом, исходя их сроков полезного использования. Учет материально-производственных запасов ведется по фактической себестоимости. Данная организация определяет доходы и расходы по методу начисления.

В соответствии со ст. 271 НК РФ доходы ООО «КЦ»ПРОФИ» при методе начисления признаются в том отчетном (налоговом) периоде, в котором они имели место.

Бухгалтерия общества обеспечивает обработку документов, рациональное ведение бухгалтерских записей в учетных регистрах и на их основе – составление отчетности организации. Своевременное получение учетной информации о финансово – хозяйственной деятельности фирмы позволяет руководителям оперативно воздействовать на ход производства, принимать соответствующие меры для повышения экономических показателей работы организации.

Организационная структура направлена, прежде всего, на установление четких взаимосвязей между отдельными подразделениями организации.

Общие требования к оформлению документов по учету доходов и расходов организации установлены Федеральным законом от 21.11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» и Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утвержденным Приказом Минфина России от 29.07.1998 № 34-н.

3.2 Анализ динамики и структуры кредиторской задолженности

В таблице 3.1 (таблица 3.1) проведем анализ динамики и структуры кредиторской задолженности ООО «КЦ»ПРОФИ».

Полученные результаты анализа динамики и структуры кредиторской задолженности представим при помощи рисунка ( рисунок 3.1).

Данная диаграмма показывает изменение показателей входящих в состав кредиторской задолженности на начало и конец 2010 года.


Таблица 3.1 - Анализ динамики и структуры кредиторской задолженности ООО «КЦ» ПРОФИ» по форме № 1

Наименование

показателя

Код

строки

Качественные сдвиги Структурные сдвиги
на начало 2010 года, тыс. р. на конец 2010 года, тыс. р.

абсолютное изменение

(+, -)

относительное отклонение

(+, -)

в % к итогу на начало 2010 года в % к итогу на конец 2010 года Абсолютно отклонение (+, -)
1 2 3 4 5 6 7 8 9

Кредиторская

задолженность

Всего, в том числе: 620 22116 19859 (2257) (10,21) 100 100 -
поставщики и подрядчики 621 4066 7370 3204 81,26 18,38 37,11 18,73
задолженность перед персоналом организации 622 39 27 (12) (30,77) 0,18 0,14 (0,04)
задолженность перед государственными внебюджетными фондами 623 24 43 19 79,17 0,11 0,22 0,11
задолженность по налогам и сборам 624 2 18 16 увеличился в 9 раза 0,01 0,09 0,08
прочие кредиторы 625 17984 12398 (5586) (31,06) 81,32 62,43 (18,89)

Рисунок 3.1 - Изменения показателей динамики и структуры кредиторской задолженности ООО «КЦ»ПРОФИ»

(1)  - задолженность поставщиками подрядчикам;

(2)  - задолженность перед персоналом организации;

(3)  - задолженность перед государственными внебюджетными фондами;

(4)  - задолженность по налогам и сборам;

(5)  - прочие кредиторы организации.

На основании результатов полученной диаграммы видно, что наибольший удельный вес в составе показателей кредиторской задолженности занимает задолженность поставщикам и подрядчикам, а так же задолженность прочим кредиторам организации на начало и конец 2010 года.

По результатам анализа организации ООО «КЦ»ПРОФИ», проведенного в таблице 5 ( таблица 5) можно сделать вывод о том, что общий объем кредиторской задолженности на конец 2010 года по сравнению с 2009 годом значительно снизился (на 2257 тыс. р. или на 10,21 %) и составил 19859 тыс. р.

С точки зрения текущей платёжеспособности и ликвидности такая динамика благоприятна для анализируемого предприятия, так как она свидетельствует о том, что у него было достаточно средств для осуществления текущих платежей.

Снижение показателя кредиторской задолженности в 2010 году вызвано, прежде всего, погашением задолженности прочим кредиторам организации на 5586 тыс. р. или на 31,06 %, который на конец 2010 года составил 12398 тыс. р.

Задолженность прочим кредиторам ООО «КЦ»ПРОФИ» занимает значительный удельный вес в составе кредиторской задолженности организации – 62,43 % на конец 2010 года, это на – 18,89 % меньше, чем аналогичная задолженность на начало 2010 года.

Снижение задолженности прочим кредиторам свидетельствует о том, что у организации начинает налаживаться платежная дисциплина.

Так же на конец 2010 года произошло снижение показателя, характеризующего задолженность перед персоналом организации по оплате труда (на 12 тыс. р. или на 30,77 %).

Кредиторская задолженность поставщикам и подрядчикам организации на конец 2010 года увеличился на 3204 тыс. р.

Задолженность поставщиков и подрядчиков в составе кредиторской задолженности организации занимает 37,11 % на конец 2010 г., это на 18,73 пункта больше чем аналогичная задолженность на начало 2010 г.

Из данного увеличения можно сделать вывод о том, что у организации отсутствует достаточная сумма денежных средств вовлекаемых в оборот.

Из данных представленных в таблице 5 ( таблица 5) видно, что у организации увеличилась задолженность перед государственными внебюджетными фондами на 19 тыс. р. и задолженность по налогам и сборам на 16 тыс. р., это говорит о том, что организация не своевременно погашает задолженность перед бюджетом по налогам и сборам.


3.3 Анализа оборачиваемости кредиторской задолженности ООО «КЦ»ПРОФИ»

На следующем этапе анализа кредиторской задолженности даётся характеристика ее оборачиваемости.

Оборачиваемость кредиторской задолженности характеризуется двумя традиционными показателями: оборачиваемость в днях и коэффициент оборачиваемости. Расчет данных показателей осуществляется на основании данных формы №1 и формы №2.

Существует несколько способов определения показателей оборачиваемости кредиторской задолженности, различающихся по использованной для расчетов базе.

В таблице 3.2 ( таблица 3.2) рассмотрены два подхода определения оборачиваемости кредиторской задолженности. Первый подход основан на базе выручки от реализации продукции, а второй подход на базе себестоимости продаж.

Таблица 3.2 - Расчет показателей оборачиваемости кредиторской задолженности (форма №1 и форма №2)

Наименование

показателя

Показатель 2009 года

Показатель 2010

года

Изменение показателя
Выручка от реализации продукции (Вр) 58874 55390 (3484)
Себестоимость продаж (С) 42285 37336 (4949)
Средняя кредиторская задолженность (КСР) 64 + 22116 = 11090 22116 + 19859 = 20987,5 9897,5
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности на базе выручки от реализации продукции

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности

(Ккз(в))

58874 / 11090 = 5,31 55390 / 20987,5 = 2,64 (2,67)
Период погашения кредиторской задолженности в днях (Окз(в)) 360 / 5,31 = 67,79 360 / 2,64 = 136,36 68,57

Наименование

показателя

Показатель 2009 года

Показатель 2010

года

Изменение показателя
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности на базе себестоимости продаж

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности

(Ккз(с))

42285 / 11090 = 3,81 37336 / 20987,5 = 1,78 (2,03)
Период погашения кредиторской задолженности в днях (Окз(с)) 360 / 3,81 = 94,49 360 / 1,78 = 202,25 107,76
Доля кредиторской задолженности в текущих пассивах (DКЗ) 0,88 0,91 0,03

Данные таблицы 3.2 ( таблица 3.2) показывают, что выручка от реализации продукции в 2010 году снизилась на 3484 тыс. р. по сравнению с 2009 годом и составила 55390 тыс. р.

Себестоимость продаж в 2010 году так же снизилась на 4949 тыс. р. и составила 37336 тыс. р.

Показатель средней кредиторской задолженности в 2010 году составил 20987,5 тыс. р., это на 9897,5 тыс. р. больше чем соответствующий показатель в 2009 году.

Как видно из расчётов, представленных в таблице 6, соотношение доходов от продаж и средней стоимости краткосрочных обязательств организации свидетельствует об отрицательной тенденции на конец 2010 года.

Если в предыдущем 2009 году на каждый рубль краткосрочных долгов приходилось 5,31 доходов от продаж, то в отчётном 2010 году – 2,64, следовательно, в 2010 году коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности на базе выручки от реализации продукции (Ккз(в)) снизился на 2,67 раза.

Сокращение оборачиваемости кредиторской задолженности организации ООО «КЦ»ПРОФИ» свидетельствует о снижении скорости оплаты задолженности предприятия и об увеличении роста закупок в кредит.

Следствием снижения в 2010 году коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности организации (Ккз(в)) явилось увеличение периода погашения кредиторской задолженности (Окз(в)) на 68,57 дней и составило 136,36 дней.

Число оборотов кредиторской задолженности организации, рассчитанное на базе себестоимости продаж (Ккз(с)) намного меньше, чем рассчитанное на базе доходов от продаж (Ккз(в)) на 1,5 и на 0,86 соответственно.

Динамика показателя оборачиваемости кредиторской задолженности на базе себестоимости продаж подтверждает снижение оборачиваемости краткосрочных обязательств в 2010 году.

Страницы: 1, 2, 3, 4


© 2010 Реферат Live