Отчет по практике: Бизнес-планирование для финансового оздоровления организации на примере ООО "Рольф-Восток"

Рис. 7 Эффективность использования оборотных средств ООО «Рольф Восток» за 2005-2007 гг.

Кроме того выросла эффективность использования трудовых ресурсов. При росте численности персонала на 15 человек, выработка (производительность труда) выросла на 64713,6 тыс. руб. или в 1,6 раза (рис. 8).

Рис.8. Эффективность использования трудовых ресурсов ООО «Рольф Восток» за 2005-2007 гг.

В целом можно отметить, что ООО «Рольф Восток» - эффективная, прибыльная, рентабельная и динамично развивающаяся компания.

Перейдем к анализу финансового состояния предприятия.

Проанализируем показатели ликвидности, платежеспособности и финансовую устойчивость предприятия.

Анализ ликвидности баланса начинается с того, что все активы и пассивы предприятия делят на четыре группы (активы - в зависимости от скорости превращения в денежные средства; пассивы – в зависимости от срочности оплаты).

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в платежные средства, хозяйственные средства предприятия подразделяются на следующие группы:

А1 - наиболее ликвидные активы. К ним относятся все статьи денежных средств организации и краткосрочные финансовые вложения. Данный показатель рассчитывается следующим образом:

А1 = стр. 250 + стр. 260; (1)

А2 - быстро реализуемые активы. Дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты:

А2 = стр. 240; (2)

А3 - медленно реализуемые активы. Статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы:

А3 = стр. 210 + стр. 220 + стр. 230 + стр. 270; (3)

А4 - труднореализуемые активы. Это статьи раздела I актива баланса - внеоборотные активы:

А4 = стр. 190. (4)

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

П1 - наиболее срочные обязательства. К ним относится кредиторская задолженность:

П1 = стр. 620; (5)

П2 - краткосрочные пассивы. Краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов и прочие краткосрочные обязательства:

П2 = стр. 610 + стр. 630 + стр. 660; (6)

П3 - долгосрочные пассивы. Статьи баланса, относящиеся к разд. IV а также доходы будущих периодов и резервы предстоящих расходов:

П3 = стр. 590 + стр. 640 + стр. 650; (7)

П4 - постоянные, или устойчивые, пассивы. Статьи раздела III баланса «Капитал и резервы»:

П4 = стр. 490. (8)

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:

1)  А1 ≥ П1;

2)  А2 ≥ П2;

3)  А3 ≥ П3;

4)  А4 ≤ П4.

Выполнение первых трех неравенств в данной системе влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить итоги первых трех групп по активу и пассиву. В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.

По данным отчетности ООО «Рольф Восток» сформируем группы активов и пассивов (табл. 4).

Из проведенного анализа следует, что в краткосрочной перспективе баланс ООО «Рольф Восток» не достаточно ликвиден. Условие абсолютной ликвидности не выполнено.

В 2005г.: А1 < П1; А2 > П2; А3> П3; А4 < П4.

В 2006г.: А1 < П1; А2 < П2; А3> П3; А4 < П4.

В 2007г.: А1 < П1; А2 > П2; А3> П3; А4 < П4.

Графически динамика групп ликвидных средств организации за исследуемый период представлена на рис.9.

Таблица 4

Анализ ликвидности баланса ООО «Рольф Восток» за 2005-2007 гг.

Рис. 9 Анализ ликвидности активов ООО «Рольф Восток»

По типу состояния ликвидности баланса предприятие попало в зону допустимого риска: текущие платежи и поступления характеризуют состояние нормальной ликвидности баланса. В данном состоянии у предприятия существуют сложности оплаты обязательств на временном интервале до трех месяцев из-за недостаточного поступления средств. В этом случае в качестве резерва могут использоваться активы группы А2 и А3, но для превращения их в денежные средства требуется дополнительное время. Группа активов А2 по степени риска ликвидности относится к группе малого риска, но при этом не исключены возможность потери их стоимости, нарушения контрактов и другие негативные последствия. Труднореализуемые активы группы А4 составляют незначительную долю - 2,4% в 2007г. в структуре активов. Они попадают в категорию высокого риска по степени их ликвидности, что может ограничивать платежеспособность предприятия и возможность получения долгосрочных кредитов и инвестиций.

Платежеспособность подразумевает наличие у организации денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Порядок расчета показателей платежеспособности и их нормативные значения представлены в Приложении 6.

Результаты расчетов показателей платежеспособности ООО «Рольф Восток» за 2005-2007 гг. представлены в табл. 5.

Таблица 5

Анализ платежеспособности ООО «Рольф Восток» за 2005-2007 гг.

Как показывают данные табл.5, если в 2005г. компания была способна погасить 46,7% имеющихся у нее текущих обязательств, то в 2007 г. уже 98,5%. Общий коэффициент платежеспособности врос за 2005-2007 г. на 0,518, его значение близко к нормативному.

Коэффициент абсолютной ликвидности соответствует нормативному значению, кроме того в 2007 г. данный показатель вырос по сравнению с 2005г. на 0,107 пункта.

Коэффициент «критической оценки» предприятия был ниже нормы только в 2005 г., в 2006-2007 гг. его значение выросла до нормативного и в 2007 г. данный показатель составил 0,941.

Коэффициент текущий ликвидности в 2005-2006 гг. не соответствовал нормативным значениям, однако благодаря его росту к 2007 г. был достигнут необходимый уровень.

Снижение коэффициента маневренности функционирующего капитала в 2007 г. по сравнению с 2005 г. на 15,256 пункта является положительным фактом финансового состояния предприятия.

Доля оборотных средств в активах компании выросла незначительно - с 96,4% в 2005г. до 97,6% в 2007 г.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами, за исключением 2005г. соответствует нормативному значению, в 2007 г. данный показатель вырос по сравнению с 2005 г. на 0,410 пункта.

В целом можно отметить, что коэффициенты платежеспособности ООО «Рольф Восток» в 2007 г. соответствуют и даже превышают нормативные значения. Платежеспособность компании по сравнению с 2005гг. значительно выросла. Это положительный момент.

В графическом виде динамика коэффициентов платежеспособности ООО «Рольф Восток» за 2005-2007 гг. представлена на рис.10.

Рис. 10. Динамика коэффициентов платежеспособности ООО «Рольф Восток» за 2005-2007 гг.

Оценка финансового состояния организации будет непол­ной без анализа финансовой устойчивости. Порядок расчета показателей финансовой устойчивости и их нормативные значения представлены в Приложении 7.

Коэффициенты, характеризующие финансо­вую устойчивость ООО «Рольф Восток», имеют следующие значения, представленные в табл. 6.

Таблица 6

Коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Рольф Восток»

Как показывают данные таблицы 6, коэффи­циент капитализации (U1) в 2005-2006 гг. не попадал в рамки нормативного значения. Положительным моментом является снижение данного коэффициента до приемлемого уровня в 2007 г.

Коэффициен­т обеспеченности собственными средствами (U2) вырос на 0,410 пункта. Его значения в 2006-2007 гг. соответствуют нормативным.

Значение коэффициента финансовой независимости (U3) свидетельствует о том, что в 2005 г. собственникам принадлежало 7,0% стоимости имущества. В 2007 г. данный показатель вырос до 45,8%.

Рост коэффициента финан­сирования (U4) в 2005-2007 гг. расценивается как положительная тенденция. В 2007 г. значение соответствует нормативному.

Коэффициент финансовой устойчивости (U5) близок к нормативным требованиям, положительным моментом является рост данного показателя на 0,392 пункта.

В целом можно отметить нормальную финансовую устойчивость ООО «Рольф Восток» в 2005-2007 гг. Наблюдается положительная тенденция – рост всех коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость предприятия.

Заключение

Преддипломная практика проходила в ООО «Рольф-Восток».

«Рольф-Восток» - официальный дилер Mitsubishi Motors и Hyundai. Открытие дилерского центра состоялось в январе 2004 года. ООО «Рольф Восток» входит в группу компаний «РОЛЬФ», которая является лидером по продаже и сервисному обслуживанию автомобилей на российском рынке в течение многих лет.

Ведение бухучета в ООО «Рольф Восток» осуществляется автоматизировано – при помощи специализированной бухгалтерской программы 1С: Предприятие.

Других программных средств на предприятии нет.

Организованная на предприятии автоматизированная форма учета позволяет программным путем получать данные синтетического и аналитического учета и регламентированных форм внешней отчетности.

В каждом отчетном периоде циклически повторяются следующие стадии обработки информации:

- документирование фактов хозяйственной деятельности и формирование внутримашинной базы данных;

- обобщение учетной информации, формирование текущих регистров и внутренних отчетов;

- завершение отчетного периода и изготовление бухгалтерской, налоговой статистической и других форм отчетности.

За организацию управленческого учета в ООО «Рольф Восток» отвечает главный бухгалтер.

Он обеспечивает генерального директора необходимыми и оперативными данными для принятия решений.

При этом специального отдела, который отвечал бы за управленческий учет, в компании нет.

Управленческий учет в компании нужен для анализа себестоимости и рентабельности, а также для оценки текущих результатов деятельности как компании в целом, так и в разрезе по отдельным видам деятельности.

Такой анализ позволяет не только определить прибыльность того или иного направления, но и служит основой для разработки возможных альтернативных путей развития.

Кроме того, управленческий учет служит базой для эффективного контроля и планирования деятельности компании.

Ведь никакое прогнозирование невозможно без адекватной оценки прошлого и настоящего.

Отметим и еще одно направление управленческого учета - оперативный учет задолженностей и расчетов с контрагентами.

В целом можно отметить, что ООО «Рольф Восток» - эффективная, прибыльная, рентабельная и динамично развивающаяся компания.

По типу состояния ликвидности баланса предприятие попало в зону допустимого риска: текущие платежи и поступления характеризуют состояние нормальной ликвидности баланса.

В целом можно отметить, что коэффициенты платежеспособности ООО «Рольф Восток» в 2007г. соответствуют и даже превышают нормативные значения.

Платежеспособность компании по сравнению с 2005гг. значительно выросла. Это положительный момент.

Также можно отметить нормальную финансовую устойчивость ООО «Рольф Восток» в 2005-2007гг.

Наблюдается положительная тенденция – рост всех коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость предприятия.

1.  Володин А.А. Управление финансами (Финансы предприятия). – М.: Инфра М, 2004. – 504с.

2.  Быкадаров, В.Л., Алексеев, П.Д. Финансово- экономическое состояние предприятия. - М.: ПРИОР, 2007.

3.  Васильева, Л.С., Петровская, М.В. Финансовый анализ. - М.: КНОРУС, 2006.

4.  Гиляровская, Л.Т. Экономический анализ. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007.

5.  Леонтьев В.Е., Бочаров В.В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. – СПб.: ИВЭСЭП, Знание, 2006. – 520 с.

6.  http://www.rolf.ru

Приложение 1

Бухгалтерский баланс ООО «Рольф Восток» за 2005 г., тыс. руб.

Страницы: 1, 2, 3, 4